Не работает маржинальная торговля тинькофф

Блог компании Тинькофф Инвестиции | Маржинальная торговля в Тинькофф Инвестициях

Мы запустили маржинальную торговлю на тарифах «Трейдер» и «Премиум» — теперь клиенты Тинькофф Инвестиций могут открывать длинные позиции.

Как подключить
В приложении Тинькофф Инвестиций — на главном экране нажмите на шестеренку в правом верхнем углу и переключите тумблер «Маржинальная торговля».

В личном кабинете на Tinkoff.ru включить маржинальную торговлю можно во вкладке «Портфель» → «О счете».

В веб-терминале — в виджете «Маржинальная торговля».

Сколько стоит
Стоимость маржинальной торговли складывается из двух частей:

Комиссия за сделки с плечом. Вы платите стандартную комиссию согласно своему тарифу за активы, которые купили на свои деньги и за активы, которые купили на деньги брокера. И так же при их продаже.

Плата за использование плеча. Если купите что-то с плечом и продадите в тот же день, плату за использование плеча не спишут. Если будете дольше держать актив, купленный с плечом, то за каждый перенос непокрытой позиции через ночь спишется плата в зависимости от их совокупной стоимости.

Сумма непокрытых позиций

Плата за использование плеча

Источник

Шорт в Тинькофф инвестиции — что это такое, как пользоваться, в чем подвох?

Маржинальная торговля или по-другому торговля с плечом — это заключение на бирже сделок на деньги, которых у вас нет или их не хватает. Поэтому приходится брать кредит у брокера под залог уже имеющихся активов. Шорт — это расчет на то, что цена акции понизится и можно будет на этом заработать. Вы покупаете активы в долг и должны их вернуть. Если вы провели сделку выгодно, то забираете себе прибыль за минусом комиссий брокеру. В противном случае вы несете убытки.

Тарифы и комиссии

При осуществлении маржинальной торговли в Тинькофф Инвестиции с вас будут сниматься два вида комиссий. Во-первых, это обычные платежи за любую сделку, согласно вашего тарифа. Подробнее смотрите в таблице ниже.

Во-вторых, платеж за непокрытую позицию, то есть за минусовую стоимость активов на вашем счете. Если вы открываете и закрываете шорт в течение дня — это бесплатно и взимается только стандартная комиссия за совершение сделок. Для остальных случаев установлены следующие тарифы.

Списание комиссии в Тинькофф Инвестиции идет отдельной позицией.

Списание комиссии за непокрытую позицию

Как включить маржинальную торговлю в приложении Тинькофф

Центральный Банк России дал рекомендацию пользоваться торговлей с кредитным плечом только квалифицированным инвесторам. Но в Тинькофф Инвестиции такая возможность есть для любого участника, имеющего брокерский или индивидуальный инвестиционный счет (ИИС).

Для активации функции нужно зайти в личный кабинет на сайте или в настройки мобильного приложения, затем нажать на шестеренку и выбрать «Маржинальная торговля».

Появится окошко, где нужно перевести бегунок во включенное положение.

После включения будет показана стоимость ликвидного портфеля, начальная маржа, минимальная маржа и ликвидные бумаги, которые содержатся в портфеле.

Как и сколько можно заработать

Рассмотрим принцип работы Маржинальной торговли, как вставать в шорт в Тинькофф Инвестициях. Если вы предполагаете, что акции компании сегодня или в скором времени будут падать, то можно продать их в шорт. То есть в карточке акции нажать кнопку «Продать», даже если у вас этих акций нет.

Приложение подсчитает, сколько акций доступно к продаже исходя из данных по ликвидности вашего портфеля.

В поле “Количество” можно ввести доступное число акций и посчитается сумма вашего долга брокеру. Именно это количество акций вы должны будете отдать Тинькофф сегодня, завтра, через неделю и т.д. Чем дольше акции будут у вас, тем больше вы заплатите.

Если ваши предположения окажутся верными, и акция в цене упадет, то вы купите их по меньшей цене. Ваша прибыль – это разница в цене за минусом комиссий. Если вы успеваете провести сделку в течение одного дня, то плата за кредит не взимается.

Вы считаете, что в ближайшее время акции Газпром резко упадут и вы продали 7 акций Газпром за 5000 рублей.

Ваши предположения оправдались, и через 5 дней вы выкупаете эти акции за 3500 рублей. Доход 5000-3500=1500 рублей за минусом комиссии брокеру.

Вы ошиблись, и акции ползут вверх, вы вынуждены вернуть долг и выкупаете позицию за 6 000 рублей. Убыток 6000-5000=1 000 рублей плюс комиссии брокеру.

Брокером предусмотрен защитный механизм своих интересов — маржин-колл или принудительное закрытие. Это ситуация, при которой текущий уровень трейдера недостаточен для поддержания позиции. И брокер, чтобы оградить клиента от резкой потери денег и себя от неуплаты, закрывает отрицательные активы. Вот так можно описать шорт на примерах простыми словами в Тинькофф Инвестициях.

В чем подвох шорта?

Людям присуща жажда наживы и желание заработать больше и быстрее. Поэтому они выбирают продажу в шорт и тем самым подвергают себя огромным рискам. Можно потерять весь свой капитал и стать банкротом, используя такие методы.

Важно помнить, если торговля в шорт оказалась для вас удачной и вы на ней неплохо заработали, то это не означает, что так будет всегда. Никто не знает, как поведет себя фондовый рынок и какие акции будут падать или расти. В коротких позициях рынок чаще падает, а растет на долгосрочном горизонте. Азарт может сыграть плохую шутку, и вы не сможете вовремя остановиться. В результате потеряете больше, чем заработали вначале. Такие примеры есть и их немало.

Например, в определенный момент мы думаем, что сейчас акции пойдут вниз и продаем в шорт за 7,12$, с целью заработать на понижении.

Но акции пошли вверх. Можно поторопиться и купить акции в большом минусе по 7,36$, чтобы закрыть маржу, которая бралась у брокера.

В последствии акции всё же упали, но так как это заранее никогда не известно, то и дождаться этого момента можно не всегда. Таким образом, сделка получается абсолютно невыгодной. Особенно если учитывать комиссии брокеру за каждый день

Для брокера такие операции очень выгодны, он получает свои огромные проценты каждый день вашей торговли и ничем не рискует. Также вы платите комиссию за каждое совершение сделки. Чем больше вы совершаете операций, тем выгоднее для брокера.

Также не нужно недооценивать тот факт, что торговать в шорт вредно для здоровья. Постоянное напряжение, переживания, ожидания и разочарования могут обернуться проблемами с самочувствием. Помните — маржинальная торговля подходит не всем.

Как выйти из шорта

Рассмотрим, как грамотно закрыть шорт в Тинькофф Инвестициях. Для того чтобы перестать пользоваться торговлей с плечом, нужно отключить ее в настройках. Сделать это возможно, если у вас все отрицательные или короткие позиции по активам закрыты. То есть нужно выкупить все акции, которые вы продали в долг и погасить задолженность перед брокером.

Итак, маржинальная торговля сопряжена с большими рисками. Будьте внимательны и осторожны, помните, что инвестирование — это работа в долгую, а трейдинг — это спекуляции на коротком промежутке времени и если выбрать такой вариант, можно проиграть.

Видеообзор

Источник

Маржинальная торговля в Тинькофф Инвестиции 2021: что это такое, как заработать, сколько стоит?

В Тинькофф Инвестиции у пользователей есть возможность совершать сделки не только с использованием своих средств, но и с привлечением активов брокера. Для этого необходимо подключить опцию — маржинальная торговля в Тинькофф. Из настоящего обзора вы сможете узнать об принципах маржинальной торговли, как подключить такой режим и сколько при помощи его можно заработать.

Что такое маржинальная торговля в Тинькофф?

Для увеличения дохода от сделок с ценными бумагами клиенты брокера Тинькофф могут подключить маржинальную торговлю. Эта опция позволяет помимо собственных вложений, также инвестировать деньги брокера. Иными словами, под маржинальной торговлей подразумевается ситуация, когда инвестор осуществляет сделки с активами, взятыми у банка взаймы.

Маржинальная торговля может осуществляться в следующих двух направлениях:

1. В лонг — в этом случае инвестор зарабатывает деньги из-за повышения стоимости актива, приобретенного ранее с использованием средств брокера.

1. В шорт — при такой стратегии ставки делаются на понижение. Инвестор получает доход из-за снижения стоимости активов, которые ранее были проданы дороже. При этом часть бумаг берется в долг у брокера.

В Тинькофф Инвестиции маржинальная торговля доступна владельцам брокерского счета или ИИС. Подключается такая опция по желанию пользователя. Основные правила использования:

такой режим недоступен инвесторам, у которых есть отрицательная позиция по ценным бумагам или валюте; для проведения сделок можно использовать только средства с брокерского/инвестиционного счета (деньги на дебетовой карте задействовать не получится); по каждой сделке устанавливается свой лимит активов, которые могут быть заимствованы у брокера (определяется на основании начальной и минимальной маржи); за подключение режима «маржинальная торговля» с инвестора взимается определенная плата (подробнее об этом ниже по тексту).

Интерфейс и как подключить?

Брокер Тинькофф дает возможность своим клиентам подключить маржинальную торговлю в онлайн-режиме. Это можно сделать в своем личном кабинете на сайте брокера или в мобильном приложении. Рассмотрим более подробно последний вариант. Алгоритм действий здесь будет следующий:

1. Вначале нужно запустить на своем телефоне Тинькофф Инвестиции и войти в систему.
2. В разделе «Портфель» кликнуть на значок шестеренки в правом верхнем углу.

1. На экране появится выпадающее окно со списком операций, среди которых нужно выбрать «Маржинальная торговля».
2. На следующей странице нужно активировать режим, переставив бегунок в состояние «Включено».
3. После этих действий сразу откроется дополнительный интерфейс. Из него инвестор сможет узнать о состоянии своего ликвидного портфеля и доступных лимитах.

В разделе «Маржинальная торговля» отражается следующая информация:

1. Ликвидный портфель — основу составляет валюта и ценные бумаги, которые находятся на брокерском счете инвестора. В разделе отражается следующая информация:

• общая стоимость ликвидного портфеля (совокупность ценных бумаг и валюты в денежном выражении);
• начальная маржа (начальная сумма, выступающая обеспечением по той или иной сделке);
• минимальная маржа (минимальная сумма, которая необходима для поддержания уже открытой позиции).

От состояния ликвидного портфеля напрямую зависит доступ пользователя к определенным видам сделок. Обозначается в личном кабинете инвестора при помощи следующих цветов:

зеленый — означает, что стоимость портфеля выше начальной маржи. У инвестора есть доступ ко всем операциям (сделки с ценными бумагами, продажа/покупка валюты, вывод денег со счета); оранжевый — стоимость портфеля ниже начальной, но выше минимальной маржи. Какие операции доступны: продажа активов, которая приведет к повышению стоимости портфеля или снижению маржи. Выводить деньги со счета или покупать бумаги в этом случае нельзя; красный — такой цвет появляется, когда стоимость портфеля становится ниже минимальной маржи. Высокая вероятность наступления маржин-колла (принудительная продажа активов инвестора брокером с целью не уйти в ноль или минус). Рекомендуемые действия: пополнение счета или закрытие непокрытых позиций.

1. Ликвидные бумаги в портфеле — здесь размещаются сведения о ликвидных активах инвестора (ценные бумаги, валюта). Брокер определяет, какое именно имущество попадает в эту категории, на основании единого утвержденного перечня активов, относящихся к категории наиболее ликвидных. К примеру, наиболее ликвидными видами валюты считаются доллары, евро, фунты, швейцарские франки, юань и др. Из ценных бумаг это акции Газпрома, Ленты, Apple, Mail.ru и т.д.

Тарифы

Опция маржинальная торговля является платной. Стоимость состоит из двух частей:

1. Комиссия, взимаемая за сделки с актива — она уплачивается два раза (при открытии и закрытии позиции). Размер комиссии зависит от выбранного инвестором тарифа.

В Тинькофф действует три тарифных плана:

«Инвестор» — здесь за каждую сделку взимается 0,3% (независимо от суммы); «Трейдер» — размер комиссии по сделкам варьируется в пределах от 0,025 до 0,05% (ее величина зависит от оборота за день); «Премиум» — в случае подключения такого тарифа за каждую сделку взимается от 0,025% до 4% (повышенная комиссия устанавливается по операциям с внебиржевыми финансовыми инструментами иностранного происхождения).

1. Плата, взимаемая за перенос непокрытых позиций — если стоимость активов имеет отрицательное значение, то позиция считается непокрытой. Если успеть закрыть до завершения дня, то брокер снимет только комиссию за саму сделку. В случае переноса непокрытой позиции на следующий день придется заплатить дополнительную комиссию. При этом если позиция будет оставаться непокрытый в течение нескольких дней, то оплата будет взыскана за каждый из них.

Стоимость непокрытых позиций выражается в российских рублях (как и сам ликвидный портфель). Если активы в иностранной валюте, то будет произведена их автоматическая конвертация по биржевому курсу. Плата взимаемая брокерам за перенос непокрытых позиций, зависит от стоимости сделки. Детальные расценки можно увидеть на картинке ниже.

Как вывести деньги?

У пользователей Тинькофф Инвестиции, подключивших маржинальную торговлю, есть возможность вывести деньги со счета без продажи активов. Как это работает — пользователь выводит деньги под обеспечение имеющихся ликвидных ценных бумаг. Допустимая сумма вывода рассчитывается на основании следующих трех показателей: количество ценных бумаг х стоимость (1 шт) х начальную ставку риска.

Сначала рассчитаем начальную маржу: 300 акций х 350 рублей х 22,56% = 23 688 рублей.

Сумма доступная к вводу при заданных условиях составит: 105000 — 23 688 = 81312 рублей.

Порядок действий при выводе средств с брокерского счета через Тинькофф Инвестиции:

Нужно открыть приложение и в разделе «Профиль» кликнуть на шестеренку в правом верхнем углу. В выпадающей таблице выбрать раздел «Вывести». Указать сумму вывода, реквизиты карты, на которую должны будут поступить деньги, и нажать кнопку «Перевести».

Сколько можно зарабатывать на маржинальной торговле в Тинькофф?

Подключение режима маржинальной торговли сулит инвестору высокими доходами, ведь благодаря использованию средств брокера увеличивается объем вложений, а, следовательно, растет процент прибыли. В то же время это достаточно рисковый инструмент, так как в случае провала весь убыток ложится на инвестора.

Именно поэтому ЦБ РФ рекомендует подключать такую опцию только профессиональным участникам биржи, имеющим большой опыт в сфере инвестиций.

Пример расчета потенциального дохода (убытка):Инвестор купил 10 акций Apple общей стоимостью 108928 рублей с расчетом на то, что в будущем они подорожают.

Через некоторое время акции действительно выросли в цене на 28%. Доход инвестора составил 30 499 рублей.

Если он взял взаймы у брокера еще 100 000 и вложил в акции Apple 208928 рублей, то его доход был равен 58499 рублей. Однако если бы в этом случае цена на акции Apple упала на 28%, то и потерял бы инвестор в 2 раза больше.[/su_box]

Таким образом, предлагаемую Тинькофф Инвестиции маржинальную торговлю можно рассматривать, как инструмент повышения прибыли инвестора. Однако также велик риск проигрыша, в результате которого можно понести существенные убытки. Поэтому на начальном этапе данным инструментом не рекомендуется пользоваться.

Видео-инструкция

Источник