Почему теханализ не работает

Работает ли технический анализ

Я глубоко убежден, что опытный трейдер никогда не станет спорить, и тратить свои нервы и время. Спорить о рынке — бессмысленное занятие. Торгуй хоть по кофейной гуще. Главное результат. Не важно, сколько у тебя десятков мониторов и программ ТА. Важно, как ты это все используешь и каков результат в итоге.

Тот, кто что-то понимает, и торгует свой подход, никогда в споры не лезет, т.к. есть уже свои наработанные упорным трудом методы, в которых трейдер уверен. Чужие мнения при таком раскладе совершенно не интересны, потому что и так все устраивает. Разве, что только потроллить можно, для развлечения, не более 🙂

Я давно уже использую свой устоявшийся и сформировавшийся подход к торговле. Это относится ко всем ее составляющим в целом. Мне абсолютно все равно, какой инструмент торговать и на каком таймфрейме. Лишь бы инструмент был ликвиден. Методы будут одинаковыми.

Так вот, поговорим о теханализе. Необходимо сделать небольшое пояснение. К теханализу я отношу исключительно работу с графическими формациями. Никаких индикаторов и прочей лабуды для новичков.

Теханализ, как инструментарий для принятия решений, формировался очень продолжительное время. Людям свойственно стремление к прогнозированию, и технический анализ позволял делать это. За годы формирования теханализа сформировались различные теории, фигуры. Все ринулись их изучать. Смешно было бы не знать эти фигуры, раз такое количество народу использует их в торговле. Но, есть одна важная составляющая. Теханализ очень субъективен. Т.е. дай разным трейдерам графики, и каждый увидит там свое. Поэтому очень смешно, когда спорщики начинают доказывать, что на графике совсем не та фигура, какой увидел ее ты 🙂

Я пропагандирую торговлю фигур, которые видит большинство. Чем четче фигура, тем лучше, тем она ближе к «книжному» ТА, который все зазубрили. Более сложные вариации формаций уже для искушенной публики. Безусловно, их тоже надо торговать, и торгуются, надо сказать, они замечательно, но их не так просто увидеть новичку с маленьким опытом протирания штанов перед графиками 🙂

Вам наверняка известно, что фигуры разделяются на фигуры продолжения тренда, фигуры разворота и фигуры неопределенности. В своей концепции, я не разделю фигуры на классы, и отношу их всех к фигурам неопределенности 🙂 Идея проста — любая фигура может быть сломана. И тому есть куча примеров с подтверждениями, когда фигура сломалась и отрабатывается в неожиданную для теоретиков сторону 🙂 И там, где большинство будет сидеть и дожимать пробитую формацию, которая не очень-то и выполняется, я уже буду стоять против них и иметь преимущество.

Рисовать фигуры можно используя линейный график, по закрытию цены или по хай/лоу свечей, как это делаю я.

Для меня все фигуры являются обычной консолидацией, после пробоя которой, стоит ждать хорошего импульса и продолжения движения, либо ложного пробоя, и движения после него. Если движение не состоялось — out of market до следующего случая с привлекательным соотношением профит/риск.

Торговать в фигуре можно всего лишь 3 состояния:

1. Отскок от поддержки или сопротивления формации.
2. Пробой формации.
3. Ложный пробой.

Внутри фигуры вести торговлю не рекомендую. Всегда старайтесь участвовать в пробое, а не входить на его излете. Обычно в такой ситуации сложно вменяемо привязать стопы. Причем, всегда надо иметь лимит на сделки. Т.е. если произошел пробой фигуры, и вы вошли в него, а пробой оказался ложным, то исходя от собственного уровня риска, можно поучаствовать в торговле ложного пробоя. Но, если и в этом случае сорвали стопы, то всё — out of market. В подавляющем большинстве случаев, уже ничего хорошего не будет. Можно со спокойной душой искать более подходящие моменты на других инструментах, либо выключать терминал и отправляться по своим делам или отдыхать 🙂

Согласно моей концепции, вход в рынок происходит от стопа. Т.е., насколько вменяемо можно установить стоп, согласно образовавшейся формации. После входа, и установки первого стопа, я жду, чтобы вывести сделку в безубыток. Если стоп сработал, то торгую ложный пробой, взяв на себя лимит по сделке, либо переключаюсь на другой инструмент, на котором зреет потенциально интересная для меня торговая ситуация. Если же удалось вывести стоп в точку безубытка, то дальше дело за управлением позиции.

Фигура дает знать потенциальную цель по ней. Но, это только в случае с идеально отработанной фигурой, о тех, в которых в книжках умных пишут 🙂 Но, как вы уже знаете, не все так прекрасно в реальной торговле как в книге. Фигура может быть сломана, или цена пойдет в сторону цели, но не дойдет до нее и развернется. Именно благодаря управлению позицией и грамотной фиксации, я стараюсь брать даже такие «полуцелевые» движения. Вы это часто могли видеть в моих обзорах рынка.

А теперь постараюсь собрать воедино и передать суть моей философии по торговле фигур.

Идентифицируем фигуру. Дальше может быть несколько ситуаций в зависимости от нахождения цены:

• Цена находится вблизи поддержки/сопротивления фигуры. В этом случае идет торговля на пробой/отскок.
• Цена уже пробила формацию. В этом случае я перехожу на таймфрейм ниже и торгую пробои формаций в сторону основного движения на пробитой фигуре старшего фрейма.
• Фигура пробита, но пробой оказался ложным. Тут вообще все просто. Торгуем ложный пробой.

Все решает управление позицией: обоснованный стоп, вывод сделки в безубыток и фиксация. И пусть кто скажет, что технический анализ не работает 🙂

Если из того, чего я тут написал не понятно :), то спрашивайте, постараюсь объяснить.

Источник

Причины, по которым у вас не работает технический анализ

Технический анализ – это искусство видеть цену, понимать ее и прогнозировать с помощью различных инструментов. И набор инструментов столь велик, что комбинируя их между собой, можно в считанные часы создать, по меньшей мере, одну полноценную торговую стратегию.

Однако многие (даже считающие себя трейдерами), до конца не понимают, как работают те или иные инструменты, поэтому зачастую можно услышать мнение, что уровни не работают, паттерны дают ложные сигналы, а индикаторы и вовсе являются каким-то барахлом.

Хотя причиной такого мнения является неправильное применение инструмента , либо неправильное понимание того контекста, который несут в себе те или иные инструменты.

Как и обещал, сегодня рассмотрим некоторые аспекты по которым у вас может не работать технический анализ.

Почему не работают популярные инструменты технического анализа

Свечной анализ и паттерны Price Action

Итак, если вы решили, что в первую очередь нужно анализировать цену то, скорее всего, уже наткнулись на свечной анализ или ныне новомодный Price Action.

Однако, когда вы перейдете от теории к практике, то заметите, что на реальных графиках все совсем не так красиво, как на картинках, которые демонстрируют в обучении торговле по Прайс Экшен!

Более того, даже если вы и найдете хоть пару паттернов, окажется что они не работают! Или же не всегда срабатывают.

Причем заметьте, на первый взгляд нет никакой разницы между «Повешенным» и тем же «Харами». А сможете ли вы сразу отличить «Повешенного» от «Молота»?

У вас еще возникает вопрос — «Почему у меня свечной анализ не работает?»

На самом деле свечной анализ это не что иное, как поиск комбинаций свечей, которым предшествует событие . Вы должны понимать, что свечные фигурации сами по себе не возникают — это последствие каких-то событий!

Таким образом, если вы видите свечную фигуру, можете даже не думать, что это паттерн, если:

1. Нет никакого экономического влияния (новости, интервенция банка, перекупленность/перепроданность);
2. Нет сильного уровня на котором скопилось много денег, заявок.

Еще раз подчеркну — свечные фигуры появляются, как реакция на сопротивление или поддержку, а простым языком, на скопление заявок ордеров, на деньги. Поэтому если у вас не работает свечной анализ, скорее всего вы не учитываете реалии рынка -)

Но тут может возникнуть следующая проблема!

Почему не работают уровни поддержки и сопротивления

Уровни – это классика, с которой работают все, без исключения, трейдеры. Однако у многих новичков бывает так, что некоторые прочерченные ими уровни цена как будто не замечает. А вокруг некоторых постоянно случаются ложные пробои, которые приносят сплошные убытки.

Не мудрено, что после потери денег начинает закрадываться мысль о том, что уровни тоже не работают, как и свечной анализ! На самом деле ответов, почему уровни не работают, несколько.

Первый и самый банальный – вы неправильно их чертите . Неоднократно было замечено, что разметка у всех отличается, ведь кто-то проводит свои линии по теням, а кто-то сугубо по телу свечи.

Более того, кто-то ищет простые уровни на основе одного или двух экстремумов, а кто-то выискивает реально сильные. Большое значение так же имеет то, на каком таймфрейме расчерчены уровни!

Так или иначе, если есть сомнения по поводу ваших умений, на начальном этапе лучше обратится к индикаторам уровней, которые сделают это за вас.

Вторая причина, почему не работают уровни, заключается в том, что многие банально не осознают, что за прочерченной линией стоят реальные деньги и интересы. Проще говоря, уровень – это скопление денег!

Однако, с чего вы взяли, что именно на вашей линии скоплены огромные заявки и стоп приказы?

Вы в курсе, что существует концепция, при которой используется понятие, не уровни поддержки и сопротивления, а зоны ? Поэтому, найдя поддержку и сопротивление, не поленитесь подумать о том, где бы их провели ваши коллеги-трейдеры и выделите эту зону.

Почему не работают технические индикаторы

Индикаторы и стратегии на их основе – это самая больная тема для искателей Грааля!

Дело в том, что ни один из ныне существующих индикаторов не способен в одиночку приносить стабильную прибыль! Спросите почему? Да потому что перед ним не стоит такая цель!

Дело в том, что многие трейдеры путают свою цель заработать деньги на финансовых рынках с целью технического индикатора -)

Для понимания, возьмем самый обычный индекс относительной силы (RSI). Какова его цель? Заработать вам деньги и показать мега прибыльные точки входа? Нет, его цель измерять силу тренда и показать перекупленность/перепроданность.

То же касается и всех остальных индикаторов!

Это в вашей голове стоит мулька о том, что индикатор должен быть прибыльным и давать точные сигналы! На самом же деле, он решает поставленную задачу, а уже вы, своим серым веществом, должны сделать какие-то выводы, на основе чего и получите тот или иной результат.

Это, как требовать от молотка построить дом! Другое дело, если вы сами возьмете молоток в руки и начнете, руководствуясь своими знаниями, его строить.

Неправильное понимание Price Action, уровней и индикаторов — основные проблемы, которые возникают у начинающих трейдеров и вызывают мнение, что технический анализ не работает . Но возникают они не из-за этих инструментов, а из-за того, что трейдер подходит к анализу несколько однобоко, как мы сегодня увидели.

Чтобы избежать этих ошибок еще на начальном этапе, нужно принять к сведению простую истину — рынок, как механизм или как живой организм, где все взаимосвязано и когда происходит какое-то событие, оно несомненно вытекает из другого. И реагирует на это весь организм!

Источник

Теханализ не работает, но работает Мета Теханализ

Большинство игроков, к счастью, не понимает, в какую игру они играют. А многие не понимают и того, что трейдинг является игрой, причем, одним из лучших примеров игры в терминах «Теории Игр». Какой игрой является трейдинг? Некооперативной, последовательно-параллельной игрой с нулевой суммой. Формально инвестиции и трейдинг можно отнести к ненулевой игре в связи с постоянно растущим фондом игры. Однако большая часть излишков «изымается» из игры на ранних стадиях их образования т.н.«умными деньгами», а оставшаяся их часть распределяется между игроками очень неравномерным образом (5/95), зависящим от их навыков и умения, которые и представляют собой пресловутые «торговые стратегии». По этой причине можно с легкостью назвать трейдинг игрой с нулевой суммой.

То, что трейдинг является некооперативной игрой, понятно и на интуитивном уровне, а также следует из его определения как игры с нулевой суммой. А ярким тому примером служит одна из причин формирования зон поддержки/сопротивления. Ею в данном примере являются действия залоченных в своих позициях игроков, препятствующих движению цены в выгодном для них направлении. Так поступать их заставляет хорошо изученная финансовой психологией ассиметрия в принятии рисков, которая заставляет массу игроков действовать нерационально в отношении своих прибылей и убытков. Ведь рациональным поведением в данном случае было бы беспрепятственно пропустить цену сквозь свои убыточные позиции, чтобы они превратились в прибыльные. Такая тактика превратила бы эту игру, хотя и временно, в кооперативную. Уже потом, на уровне цен со значительной прибылью, эта игра все равно вернулась бы в разряд некооперативных из-за высокой конкуренции и невозможности для всех разом найти контрагента для фиксации прибыли.

Таким образом, успех трейдера зависит не от накачки рынков ликвидностью со стороны ФРС, ЕЦБ,… а от действий других игроков и их стратегий. Одно из частных определений теории игр — количственная оценка действий других игроков путем непрерывного взвешивания вариантов их выбора. Ликвидность поступает на рынок не сразу, и точно не в необходимый вам момент — когда вы находитесь в позиции с огромной просадкой)))

Трейдер, торгующий с использованием Технического Анализа, по сути, играет в т.н. «последовательную игру», где ходы других игроков: а. уже известны (лента сделок, ОИ, лимитные заявки) и б. нашли отражение в динамике цен в виде графиков

И, казалось бы, тем самым имеет возможность использовать стратегию с максимально выгодным для себя результатом, в отличие от параллельных игр, где ходы соперников делаются одновременно с вашими, или, по крайней мере, их ходы вам не известны. Но вернемся к одному из постулатов теории игр, который предполагает, что вы имеете дело с умным противником, который точно также знает о всех предыдущих ходах. Значит простое знание о предыдущих ходах, даже при правильной их интерпретации, не даст статистического преимущества в игре. Именно поэтому вызывает улыбку, и справедливо, анализ инструмента в виде пресловутых палочек и черточек. Более того, любой другой новомодный способ анализа с замысловатой терминологией, взятой из зарубежных источников, тоже не исправит ситуацию. Ведь соперник владеет всей этой же информацией. Для получения преимущества требуется не просто анализ, а мета анализ.

Я приведу сейчас простой и немного абстрактный пример мета анализа. Он касается драйверов движения цены (о которых можно почитать в разных моих статьях)

Представим себе, что ценовое движение на крупном ТФ это полноводная река, которая по всему руслу подпитывается мелкими реками, которые представляют из себя различные стратегии присоединения к большому движению. И пусть это будет немного странная река — как только приток вошел в нее, он сразу пересыхает)))
Опять же для простоты примем, что таких стратегий на свете существует всего пять:

1. выход из канала

2. смена волновой картины

3. закрепление под кластером объемов

4. выход цены из диапазона

5. пересечение ценой 200 дневной скользящей средней

Попытаюсь, используя свои навыки рисования, приобретенные в 1 классе школы, изобразить подобную картину))).

Особо здесь комментировать ничего не надо. Все пункты предельно понятны и известны. Например, существуют трейдеры, торгующие исключительно покидание ценой диапазона (п.4), чтобы выйти на следующем накоплении/распределении.

На представленной картинке — кто стал последним в пищевой цепочке?))) Очевидно спекулянты, обнаружившие цену, закрепившуюся ниже 200 МА.

В качестве примера — биткоин, гуляющий уже третий месяц ±10% под 200 МА (рис.2). Вся остальная публика в плюсах. Эта стратегия чаще всего и оказывается последним звеном. Это и понятно, так как большие фреймы разворачиваются очень медленно. Во всяком случае, денег эта стратегия много не принесет, а если и принесет что-то, то надо поделить эту прибыль на многие мецяцы ожидания. Но в еще более дурацкой ситуации находятся спекулянты на пробитии диапазона. Эти ждут не дождутся обновления низов, чтоб, перекрестившись выскочить из поз. Но кто бы им такую возможность предоставил.

На рис. 2 представлена ситуация, когда некая группа трейдеров наконец-то дождалась выхода из большого диапазона вниз в самом низу движения (тот же биткоин, Д1). Волею судьбы их стратегия оказалась последней из всех возможных. Заработают они что-нибудь? Шиш. И если, даже с высокой степенью абстракции, вы наткнетесь на рекоммендацию продавать/покупать выход из рэйнджа под/над 200 МА; что мы видим очень и очень часто у разных консультантов, вспомните эту статью.

А вот другой пример — серебро Д1 (рис.3) Выход из диапазона вниз сопровождался закреплением цены под 200 МА. Вот у этих ребят были шансы помочить клювик, как говорят британцы. И в этой ситуации трейдеры под 200 МА — последние в пищевой цепочке, в чистом виде.

Что делает спекулянт, разглядевший в падающей цене все пять стратегий? Что угодно, только не продает))), а если уже в короткой позиции с верхов, то подсчитывает прибыли и выходит из рынка. Ситуацию с рекой можно разглядеть и в случае, когда она течет против старшего тренда, а ты ожидаешь конца коррекции для входа в сделку по старшей тенденции. Как бы абстрактно это ни выглядело. Изучив драйверы движения, и обнаруживая их в ценовой динамике, можно понять, течет ли река по- или против «законов физики» (как я писал в цикле статей про рыночную неэффективность), а значит — вовремя обнаружить силу, с которой хотелось бы дружить))).

Основные элементы ТА в абстрактном и конкретных примерах — все те же, только анализируются они на чуть более высоком уровне обобщения. Мета уровне низшего порядка. Есть мета уровни более высокого порядка, связанные с тем, что, как учит теория игр, мы исходим из того, что наш соперник — умный игрок, который хотел бы на нас заработать так же как мы на нем. Mногослойность мета анализа также, в частности, определяется тонкой динамикой ценообразования и взаимозависимостью динамики цены с разных ТФ, которые вплетаются в мета анализ низшего уровня.

Собственно говоря, Спекулятивная Бихевиористика — это Мета анализ ценовой динамики и знакомых ценовых паттернов в рамках теории игр и финансовой психологии для интерпретации и прогнозирования наиболее вероятных ценовых изменений на разных ТФ.

„Большинство игроков, к счастью, не понимает“… Почему «к счастью»? Потому что на всех пирог очень плохо делится)))

Источник